7月石化化工月度策略电话会议
解读综述
下半年油价中枢预计60-80美元，下行缓解炼化成本压力；AI硬件材料方向推荐光纤、氟化工、电子特气、覆铜板材料。
速读 · 核心要点
- 油价中枢60-80美元，下行通道
- 光纤高纯四氯化硅量价齐升
- 氟化工制冷剂配额龙头业绩稳健
- 电子特气六氟化钨/六氟丁二烯紧缺
风险与需要留意的地方
- 地缘冲突反复推升油价波动
- 炼厂高油价库存减值风险
- 下游需求恢复不及预期
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